近日，公司收到中国证监会《关于核准国元证券股份有限公司公开发行公司债券的批复》（证监许可〔2013〕846 号），核准公司向社会公开发行公司债券，规模不超过50亿元。
　　公司此次公开发行公司债券将进一步提升公司的经营杠杆水平，从而进一步提高公司的盈利能力。长期以来，我国的证券公司基本上无负债运行，杠杆率偏低，而美国同行的资产负债率普遍在90%左右，杠杆率达到13倍，在美国次贷危机以前，他们的杠杆率曾一度达到30倍以上，这说明我国的证券公司的杠杆率还有较大的提升空间。公司之所以提升经营杠杆，在于市场出现了稳定的正利差业务。目前证券公司发行的5年期债券的票面利率低于5%，而通过融资融券、债券投资、股票约定式购回、股票质押回购等资本中介业务的收益率一般要高出2—3个百分点。
　　公司发行公司债券，大力发展资本中介业务，将进一步优化公司收入结构，提升公司净资产收益率和公司的竞争力，为公司回归券商资本中介本质和进入一流券商行列打下牢固的基础。
　　公司将按照有关法律法规和上述核准文件的要求及公司 2012 年度股东大会的授权办理本次发行公司债券相关事宜。